Estonia cuenta con el mejor código tributario de la OCDE. Por decimotercer año consecutivo, el Índice Internacional de Competitividad Fiscal de 2026 de la Tax Foundation la sitúa en primer lugar, con una puntuación perfecta de 100. Letonia ocupa el segundo puesto. Lituania se sitúa en quinto lugar. Los tres Estados bálticos ocupan tres de los cinco primeros puestos. El último puesto lo ocupa Francia.
El Índice mide en qué medida el sistema fiscal de un país fomenta la inversión y el crecimiento, al tiempo que recauda ingresos con una distorsión mínima. Evalúa los impuestos de sociedades, los impuestos sobre la renta de las personas físicas, los impuestos sobre el consumo, los impuestos sobre la propiedad y la normativa transfronteriza a través de más de cuarenta variables. Un sistema competitivo mantiene unos tipos bajos, unas bases impositivas amplias y unas normas sencillas. Estonia destaca en todos los aspectos que más importan.
Analicémoslo con detalle. Estonia grava los beneficios de las empresas únicamente cuando se distribuyen, a un tipo del 22%. Los beneficios que se retienen en la empresa para reinvertirlos están sujetos a un tipo cero. Las personas físicas pagan un impuesto fijo del 22% sobre sus ingresos. Los dividendos que ya han sido gravados a nivel de la empresa no se gravan de nuevo en manos de los qaccionistas. El impuesto sobre bienes inmuebles recae únicamente sobre el valor del suelo. El sistema es territorial: los beneficios obtenidos en el extranjero por empresas estonias quedan exentos. No existe impuesto sobre el patrimonio ni impuesto de sucesiones, ni tampoco impuesto sobre las transmisiones patrimoniales o las transacciones financieras.
Esta estructura fomenta la formación de capital. Por ejemplo, una empresa que retiene sus beneficios para expandirse no paga nada hasta que los propietarios retiran el dinero. Se aplica el mismo tipo impositivo tanto a los salarios como a los beneficios distribuidos, por lo que el sistema trata al trabajo y al capital de forma coherente. Las declaraciones de impuestos son breves y los costes de cumplimiento, bajos. Las decisiones de inversión no se ven distorsionadas por tipos impositivos diferenciales ni por deducciones.
El resto de los países de la OCDE se queda atrás por razones ya conocidas. Muchos países gravan los beneficios empresariales cada año, independientemente de si se distribuyen o no, y luego vuelven a gravar los dividendos. Aplican tramos progresivos al impuesto sobre la renta de las personas físicas. Reducen la base del impuesto sobre el valor añadido, de modo que solo se grava la mitad del consumo. Imponen impuestos sobre el patrimonio, impuestos sobre las transacciones financieras y elevadas retenciones en origen sobre los pagos transfronterizos.
En comparación, la puntuación global de Francia es de 45,7. Su tipo impositivo combinado para las empresas alcanza el 36,1%. Sus impuestos sobre el patrimonio se multiplican entre los bienes sucesorios, los activos bancarios y el patrimonio inmobiliario. Estas características elevan el coste de invertir y contratar personal.
Argentina no forma parte de la OCDE, pero su sistema tributario presenta los mismos defectos de forma aún más acusada. Existen más de 150 impuestos, tipos impositivos y cotizaciones que se aplican a nivel nacional, provincial y municipal. La evasión del impuesto sobre la renta alcanza el 50%. La pérdida de ingresos equivale al 4-5% del PIB cada año. Seis impuestos principales recaudan la mayor parte de los ingresos; los más de 140 restantes generan unos costes administrativos que superan su rendimiento. Las empresas y los trabajadores se enfrentan a normas que se solapan, deducciones contradictorias y cambios frecuentes. La propia complejidad se convierte en un incentivo para la economía informal.
SI, junto con la Fundación Internacional Bases, ha propuesto una alternativa concreta en el documento de política conjunta ”Modernización Fiscal Argentina con Impuesto de Tasa Única”. La propuesta adapta el modelo de impuesto único sugerido por los economistas Robert Hall y Alvin Rabushka y que ha demostrado su eficacia en Estonia. El tipo básico es del 15% tanto para particulares como para empresas. Los ingresos se gravan una sola vez, en origen. La inversión es totalmente deducible en el año en que se realiza. Un impuesto provincial sobre las ventas del 13% sustituye a la mayoría de los gravámenes subnacionales. Los gravámenes municipales se limitan a los servicios prestados. Se eliminan los impuestos improductivos que aportan pocos ingresos.
Este diseño sigue la lógica de Estonia: un tipo impositivo único y bajo elimina el incentivo para ocultar ingresos. La deducción inmediata de las inversiones elimina la doble imposición del ahorro. La declaración de la renta cabe en un formulario breve. Dado que el tipo es bajo y las normas son claras, la evasión pierde su ventaja. El estudio estima que reducir la tasa de evasión de Argentina al nivel de Chile – aproximadamente el 25% – permitiría recuperar entre 2 y 2,5 puntos porcentuales del PIB anualmente, unos recursos comparables al presupuesto actual de infraestructuras. Por el contrario, un tipo impositivo más bajo y un sistema más sencillo fomentan la actividad que amplía aún más la base impositiva.
La experiencia internacional también respalda esta proyección. Estonia obtuvo unos ingresos adicionales sustanciales tras adoptar su sistema de tipo único en 1994. Georgia cuadruplicó su recaudación fiscal y elevó su ratio de recaudación fiscal respecto al PIB al 25% tras introducir un tipo único. Eslovaquia registró claros avances tanto en ingresos como en inversión. Once países que adoptaron impuestos de tipo único mantuvieron o aumentaron la recaudación al tiempo que simplificaban la administración. El patrón sigue siendo constante: tipos más bajos, bases más amplias y menos normas generan un mayor cumplimiento voluntario y una formación de capital más rápida.
La clasificación de la Tax Foundation ofrece un punto de referencia independiente. El sistema de Estonia ocupa el primer puesto, ya que minimiza la fiscalidad sobre la inversión y trata los ingresos de forma neutral. El sistema actual de Argentina hace justo lo contrario. Sustituir más de 150 gravámenes que se solapan por un impuesto fijo del 15% para particulares y empresas, la deducción íntegra de las inversiones y un sencillo impuesto provincial sobre las ventas permitiría a Argentina alcanzar el mismo nivel de competitividad.
Dado que el código tributario de Estonia se ha mantenido como el más competitivo de la OCDE durante trece años, al tiempo que financia las prioridades del Gobierno y respalda un crecimiento sostenido, Argentina puede adoptar los mismos principios: tipos únicos y un único nivel impositivo, deducción inmediata de las inversiones y la conversión del sistema tributario en un activo valioso. La claridad resultante atraerá capital, reducirá la economía sumergida y ampliará la base impositiva que un sistema más sencillo puede recaudar. La simplicidad fiscal, una vez implementada, convierte el sistema tributario en un motor de crecimiento.
* Tetiana Rak es la COO de We Are Innovation. Periodista y activista por la libertad con ocho años de experiencia, Tania ha trabajado con medios reconocidos como CNN, TechCrunch, Fox News, HackerNoon, BBC y Radio Free Europe, entre otros. Su compromiso con la promoción de la innovación tecnológica y la transformación digital global le ha valido una reputación destacada en el sector. Marcada por la experiencia de la guerra en Ucrania, Tania defiende el avance de la tecnología como una herramienta clave para impulsar la libertad, permitiendo que las personas hablen, actúen y busquen su felicidad sin restricciones externas innecesarias.
Fuente: Somos Innovación
